Les ETF facturent-ils des frais élevés ?
EtLes ETF n'ont pas de frais 12b-1. Cela dit, selon Morningstar, le ratio de frais moyen des ETF indiciels en 2023 était de 0,48 % et de 0,73 % pour les ETF actifs, contre un ratio de frais moyen de 0,81 % pour les fonds communs de placement indiciels et de 1,02 % pour les fonds communs de placement à gestion active.
Les ETF ont en moyenne des coûts inférieurs à ceux des fonds communs de placement à gestion passive et ne facturent pas de frais 12b-1. Le ratio des frais est le coût du fonds commun de placement, y compris les frais de gestion, les frais pour dépenses et les frais 12b-1, et exprimé en pourcentage de l'actif total sous gestion.
Les frais des ETF sontfrais de fonctionnement déduits de l'actif du fonds. Par conséquent, les investisseurs ne paient pas de frais directement au gestionnaire de fonds. Étant donné que les ETF sont négociés sur une bourse comme les actions, ils peuvent également être soumis à des frais de courtage, qui sont des commissions qui ne dépassent généralement pas 20 $ par transaction.
Le plus évident est leratio des frais d'exploitation (OER), qui est engagé lors de la possession de l'ETF. Cependant, les coûts de négociation sont également importants : les commissions (le cas échéant), les écarts acheteur/vendeur et les modifications des décotes et des primes par rapport à la valeur liquidative (VNI) d'un ETF auront un impact sur le coût total de possession.
Le prix d’une action ETF reste généralement très proche de la valeur liquidative, mais si le prix de l’action est inférieur à la valeur liquidative, alors l’ETF se négocie à décote. Inversem*nt,si le cours de l’action de l’ETF est plus cher que la valeur liquidative, l’ETF se négocie avec une prime..
| Symbole | Nom | Ratio de dépenses |
|---|---|---|
| SCHP | ETF Schwab US TIPS | 0,03% |
| SCHO | ETF Schwab à court terme du Trésor américain | 0,03% |
| SCHR | ETF Schwab à moyen terme du Trésor américain | 0,03% |
| VOL | FNB Vanguard S&P 500 | 0,03% |
Au lieu de faire appel à un gestionnaire de portefeuille, la plupart des ETF sont gérés passivement, ce qui signifie que les titres ne sont négociés qu'en cas de besoin. En conséquence, les frais ont tendance à être inférieurs. Les ETF se négocient comme des actions, et les actions peuvent être achetées et vendues en continu tout au long de la journée de négociation (ce qui n'est pas le cas des fonds communs de placement).
Robinhood est l'une des meilleures applications de trading pour les investisseurs. Lancé en 2014, il ne facture aucun frais de commission sur les transactions sur ETF et actions.
Vous ne paierez jamais de commission pour acheter ou vendre des fonds communs de placement ou des ETF Vanguard dans vos comptes Vanguard..
Une commission de 0,00 $ s'applique aux transactions sur actions américaines en ligne, aux fonds négociés en bourse (ETF) et aux options (+ 0,65 $ par contrat) dans un compte de détail Fidelity uniquement pour les clients de détail de Fidelity Brokerage Services LLC. Les ordres de vente sont soumis à des frais d'évaluation d'activité (de 0,01 $ à 0,03 $ par 1 000 $ de principal).
Quel est l’inconvénient d’un ETF ?
N'importe quand,le spread sur un ETF peut être élevé et le prix de marché des actions peut ne pas correspondre à la valeur intrajournalière des titres sous-jacents. Ce n’est pas une bonne période pour faire des affaires. Assurez-vous de connaître la valeur intrajournalière actuelle d'un ETF ainsi que le prix du marché des actions avant d'acheter.
Modifications des taux d'intérêtsont les principaux responsables de la perte de valeur des fonds négociés en bourse (ETF) obligataires. À mesure que les taux d’intérêt augmentent, les prix des obligations existantes baissent, ce qui a un impact sur la valeur des ETF détenant ces actifs.
Conclusion. Déclin des ETF à effet de levieren raison de l'effet cumulatif des rendements quotidiens, de la volatilité du marché et du coût de l'effet de levier.
Pour la plupart des ETF standard sans effet de levier qui suivent un indice, le maximum que vous pouvez théoriquement perdre est le montant que vous avez investi, ce qui ramène la valeur de votre investissem*nt à zéro. Cependant,il est rare que les ETF à large marché atteignent zéro à moins que l'ensemble du marché ou du secteur qu'ils suivent ne s'effondre complètement..
Pour la plupart des investisseurs personnels,un nombre optimal d’ETF à détenir serait de 5 à 10à travers les classes d’actifs, les zones géographiques et d’autres caractéristiques.
Oui vous pourriez. Les actifs sous-jacents détenus par l’ETF pourraient perdre toute valeur. Il est peu probable qu’il soit littéralement sans valeur, mais la valeur de l’ETF changera en tant que portefeuille sous-jacent. Le prix d’un ETF n’augmente pas lorsqu’il est acheté comme une action.
L'ETF Vanguard S&P 500 détient un classem*nt Zacks ETF de 2 (Achat), qui est basé, entre autres facteurs, sur le rendement attendu de la classe d'actifs, le ratio des dépenses et la dynamique. À cause de ça,VOO est une excellente option pour les investisseurs recherchant une exposition au segment de marché Style Box - Large Cap Blend..
| Symbole | Nom | Ratio de dépenses |
|---|---|---|
| PBDC | FNB de revenu Putnam BDC | 6,79% |
| AAAA | FNB Amplify à revenu élevé | 4,60% |
| RTAI | FNB de revenu à fiscalité avantageuse Rareview | 3,78% |
| RDFI | Fonds à revenu fixe dynamique Rareview de Fiducie Collaborative Investment Series | 3,69% |
La majorité des investisseurs individuels devraient toutefois chercher à détenir 5 à 10 ETF diversifiés en termes de classes d’actifs, de régions et d’autres facteurs. Les investisseurs peuvent diversifier leur portefeuille d'investissem*nt dans plusieurs secteurs et classes d'actifs tout en conservant la simplicité en achetant 5 à 10 ETF.
Comme nous l’avons vu précédemment, les ETF peu négociés peuvent avoir des écarts acheteur/vendeur importants, ce qui signifie que le coût de négociation des actions de l’ETF pourrait être élevé. En revanche, les fonds communs de placement se négocient toujours sans écarts acheteur-vendeur.
Dois-je déplacer mes fonds communs de placement vers des ETF ?
Si vous payez des frais pour un fonds avec un ratio de dépenses élevé ou si vous payez trop d'impôts chaque année en raison de distributions indésirables de gains en capital, passer aux FNB est probablement le bon choix.. Si votre investissem*nt actuel est dans un fonds commun de placement indiciel, vous pouvez généralement trouver un FNB qui accomplit la même chose.
L'un des moyens par lesquels les investisseurs gagnent de l'argent grâce aux fonds négociés en bourse (ETF) consiste à verser des dividendes à l'émetteur de l'ETF, puis à leurs investisseurs proportionnellement au nombre d'actions que chacun détient.
Courtiersfacturez généralement une commission pour chaque transaction. Certains courtiers proposent même des transactions sans commission sur certains ETF à faible coût, réduisant ainsi davantage les coûts pour les investisseurs. Le ratio des frais d'un ETF correspond au coût d'exploitation et de gestion du fonds.
Les ETF constituent un excellent choix pour de nombreux investisseurs débutants ainsi que pour ceux qui ne veulent tout simplement pas faire toutes les démarches nécessaires pour posséder des actions individuelles.. Bien qu'il soit possible de trouver les grands gagnants parmi les actions individuelles, vous avez de fortes chances de réussir de manière cohérente avec les ETF.
Vous ne pouvez pas vous tromper non plus. Cependant, les investisseurs les plus actifs ou les plus avertis pourraient préférerLa gamme un peu plus large d'outils et de données analytiques de Charles Schwab. Les investisseurs plus occasionnels pourraient bénéficier d’une meilleure expérience grâce à l’interface utilisateur simplifiée et à l’approche intuitive de Fidelity.
